KHÁI NIỆM GIAO DỊCH KÝ QUỸ
Giao dịch ký quỹ là phương thức giao dịch tài sản bằng cách sử dụng các khoản quỹ do bên thứ ba cung cấp. Thông thường, giao dịch ký quỹ cho phép các nhà đầu tư vay tiền của công ty chứng khoán để giao dịch chứng khoán bên cạnh vốn tự có dưới hình thức ký quỹ tài sản.
So với tài khoản thông thường, tài khoản ký quỹ cho phép các nhà giao dịch tiếp cận được số vốn lớn hơn và nâng cao vị thế hơn. Bởi tài sản ở đây không những bao gồm tiền mặt mà có thể là các tài sản có giá trị khác.
Giao dịch ký quỹ giúp tăng giá trị kết quả giao dịch có thể nhận được lợi nhuận lớn hơn trên các giao dịch thành công. Khả năng mở rộng kết quả giao dịch này khiến giao dịch ký quỹ trở nên đặc biệt phổ biến ở các thị trường có tần suất hoạt động thấp.
LỢI ÍCH KHI SỬ DỤNG GIAO DỊCH KÝ QUỸ
- Sức giao dịch lớn hơn so với tiền mặt hiện có: bởi khi sử dụng giao dịch ký quỹ, nhà đầu tư có thể sử dụng các mã chứng khoán, tiền điện tử có giá trị để giao dịch. Tạo nên giá trị lớn hơn so với chỉ tiền mặt hiện có.
- Thanh toán và vay nợ: linh hoạt tại bất kỳ thời điểm nào thông qua việc nộp tiền mặt hoặc ngay sau khi bán tài sản. Đồng thời, nhà đầu tư cũng có thể vay lại bất kỳ thời điểm nào khi thị trường có cơ hội.
- Sử dụng vốn linh hoạt: nhà đầu tư có thể huy động tiền nhanh để thực hiện chiến lược đầu tư ngắn hạn, trung hạn hay dài hạn.
CÁCH THỨC HOẠT ĐỘNG
Khi bắt đầu một giao dịch ký quỹ, người giao dịch sẽ được yêu cầu cam kết tỷ lệ phần trăm của tổng giá trị đơn hàng. Khoản này được gọi là ký quỹ và nó có liên quan đến khái niệm đòn bẩy. Ví dụ: để mở giao dịch 100.000$ với tỷ lệ đòn bẩy 10:1 thì nhà giao dịch cần phải cam kết 10.000$ của họ.
Các tỷ lệ đòn bẩy và các quy tắc sẽ được đặt theo các sàn giao dịch và thị trường khác nhau cho phù hợp với các nhà giao dịch và đầu tư trên thị trường đó. Lấy ví dụ ở thị trường chứng khoán, tỷ lệ điển hình thường được sử dụng là 2:1 trong khi hợp đồng tương lai thường được giao dịch ở mức đòn bẩy 15:1.
Giao dịch ký quỹ có thể dùng để mở được cả vị thế ngắn hạn và dài hạn. Bởi vì khi vị thế ký quỹ được mở thì tài sản của người giao dịch đóng vai trò là tài sản thế chấp cho các khoản vay. Trên thực tế, nhiều nhà môi giới đều có quyền bán giải chấp các tài sản này trong trường hợp thị trường di chuyển ngược lại vị thế của họ hoặc trên dưới một ngưỡng nhất định.
Nếu một nhà giao dịch mở một vị thế đòn bẩy dài, họ có thể bị yêu cầu gửi thêm tiền vào tài khoản ký quỹ khi giá đang bị giảm đáng kể. Cuộc gọi ký quỹ xảy ra khi một nhà giao dịch được yêu cầu gửi thêm tiền vào tài khoản ký quỹ của họ để đạt được các yêu cầu giao dịch ký quỹ tối thiểu. Còn nếu nhà giao dịch không gửi tiền vào thì tài sản hay cổ phần của họ sẽ tự động được thanh lý để bù lỗ. Điều này sẽ xảy ra khi tổng giá trị của tất cả các cổ phiếu trong tài khoản ký quỹ (ký quỹ thanh khoản) bị giảm xuống dưới mức tổng yêu cầu ký quỹ của sàn giao dịch hoặc nhà môi giới.
ƯU ĐIỂM VÀ NHƯỢC ĐIỂM
Ưu điểm khi sử dụng giao dịch ký quỹ là nó đem lại lợi nhuận lớn hơn do giá trị tương đối lớn hơn của các vị thế giao dịch. Giao dịch ký quỹ còn giúp cho việc đa dạng hoá khoản đầu tư vì các nhà giao dịch có thể mở nhiều vị thế với các khoản đầu tư nhỏ khác nhau. Tóm lại, giao dịch ký quỹ có thể giúp các nhà giao dịch mở các vị thế một cách nhanh chóng và dễ dàng mà không cần phải chuyển một khoản tiền lớn vào tài khoản của họ.
Thế nhưng nó cũng có mặt trái và các nhược điểm khác. Trái ngược với việc tăng lợi nhuận, nó cũng có thể khiến các nhà giao dịch tăng thua lỗ. Khác với những giao dịch khác, khi giao dịch ký quỹ, mức thua lỗ của các bạn sẽ có thể vượt mức đầu tư ban đầu. Bởi vậy để sử dụng chiến lược này bạn phải có các phương pháp quản lý rủi ro thật tốt và kỹ lưỡng vì đây là một phương án mang tính rủi ro cao. Những tổn thất tuỳ thuộc vào số lượng đòn bẩy của một giao dịch hay thậm chí là một sự sụt giảm nhỏ trên giá thị trường.
GIAO DỊCH KÝ QUỸ TRÊN THỊ TRƯỜNG TIỀN ĐIỆN TỬ
Việc phân tích biểu đồ và xác định xu hướng, điểm vào và thoát sẽ không thể loại bỏ hoàn toàn các rủi ro liên quan đến phương thức giao dịch này, nhưng nó có thể giúp chúng ta dự đoán tốt hơn các rủi ro để thực hiện các giao dịch một cách hiệu quả hơn. Bởi vậy, trước khi sử dụng đòn bẩy các giao dịch tiền điện tử của mình, các nhà giao dịch nên tìm hiểu sâu về phân tích kỹ thuật và nên chuẩn bị cho mình những kinh nghiệm sâu sắc nhất cho các giao dịch.
Có thể nói rằng giao dịch ký quỹ mang trên mình khá nhiều rủi ro, nhưng đối với thị trường, nó chỉ là một con số nhỏ. Bởi trên thị trường tiền điện tử, tỷ lệ rủi ro còn cao hơn rất nhiều lần. Vì mức độ biến động trên các thị trường là rất cao nên các nhà giao dịch ký quỹ nên đặc biệt cẩn thận. Chúng tôi khuyên các nhà giao dịch mới bắt đầu không nên sử dụng giao dịch này để phòng được việc mất hết tài sản do các rủi ro.
TÀI TRỢ KÝ QUỸ
Nếu các nhà đầu tư không có khả năng chịu được tổn thất của các rủi ro khi tham gia các giao dịch ký quỹ thì chúng ta vẫn còn một cách để kiếm lợi nhuận từ giao dịch này. Một vài nền tảng giao dịch và sàn giao dịch tiền điện tử cung cấp các tính năng gọi là tài trợ ký quỹ, tức là người dùng phải cam kết tiền của mình để tài trợ cho các giao dịch ký quỹ của người dùng khác.
Điều này phải tuân theo các điều khoản cụ thể và mang lại lãi suất động. Nếu một nhà giao dịch đồng ý với tất cả các điều khoản trên và nhận lời đề nghị, thì nhà cung cấp quỹ có thể có quyền trả nợ khoản vay với lãi suất đã thoả thuận trước trong các điều khoản. Nhờ các vị thế đòn bẩy có thể bị bắt buộc thanh lý để tránh việc thua lỗ nghiêm trọng nên phương pháp này mang ít rủi ro hơn nhiều. Nhưng nó lại yêu cầu người giữ tiền của họ trong ví giao dịch. Thế nên các nhà giao dịch cũng phải tìm hiểu các rủi ro liên quan và cách thức hoạt động của tính năng này trên các sàn mà họ sắp thực hiện giao dịch.
Chúng ta có thể coi giao dịch ký quỹ là một công cụ có ích cho những người muốn tăng lợi nhuận từ các giao dịch thành công của họ. Nhưng nếu sử dụng công cụ này không đúng cách, nó sẽ mang lại cho bạn mức độ thua lỗ rất cao, nên hãy cẩn thận. Tốt nhất là hãy xây dựng cho mình một chiến lược quản lý rủi ro thật tốt trước khi bắt tay thực hiện các giao dịch ký quỹ. Để liên tục cập nhập tin tức và xu hướng của thị trường crypto, các bạn có thể:
Theo dõi website của AZcoinvest
Tham gia các nhóm Telegram
–AZcoinvest – Solana & BSC Gem
–AZCoinvest – NFT Gaming & Marketplace
Follow
Và tham gia vào group AZcoinvest – Tài chính (Crypto & Forex)
